一个接近2万亿元的抽水蓄能市场空间正在打开，并且远超市场预期。
8月6日，国家能源局综合司印发关于征求对《抽水蓄能中长期发展规划(2021-2035年)》(征求意见稿)的函（下称《征求意见稿》），提出到2035年我国抽水蓄能装机规模将增加到3亿千瓦。
截至2020年底，我国抽水蓄能装机量只有3149万千瓦，这意味着未来15年时间，我国抽水蓄能装机将增长约10倍。
这一目标也远超市场预期。此前业内预计到2030年我国抽水蓄能总装机达到1.13亿千瓦，到2060年底总装机达到1.8亿千瓦。
此次《征求意见稿》提出，“十四五”期间抽水蓄能将开工1.8亿千瓦，到2025年投产6200万千瓦；“十五五”期间开工8000万千瓦，到2030年投产2亿千瓦；“十六五”期间开工4000万千瓦，到2035年投产总规模3亿千瓦。
这意味着仅到2030年，抽水蓄能装机规模就超过了业内此前预期的2060年目标。
从投资规模看，预计将达到1.8万亿元，其中“十四五”、“十五五”、“十六五”期间分别为9000亿元、6000亿元、3000亿元。
目前我国抽水蓄能装机规模远低于国家规划。从2009年起，我国已经开展的全国第一轮抽水蓄能选点规划及部分省（区、市）规划调整，提出规划推荐站点105个，总装机容量1.2亿千瓦，并提出到2020年实现1.1亿千瓦装机。但是截至目前，抽水蓄能电站建成规模尚不足规划目标的1/3，严重滞后。
从未来市场空间看，电力系统对抽水蓄能、新型储能等需求巨大。预计到2035年，伴随新能源大规模发展，我国电力系统最大峰谷差超过10亿千瓦，电力系统对灵活调节电源需求巨大。
从可行性看，资源并非掣肘。《征求意见稿》称，在2020年12月国家启动的新一轮抽水蓄能中长期规划资源站点普查中，综合考虑各个方面因素，共普查筛选出资源站点1500余个，总装机规模可达到16亿千瓦，分布较广。
只是一直以来，盈利能力和商业模式是最大的制约因素。为从根本上解决难题，今年5月7日，国家发改委发布《关于进一步完善抽水蓄能价格形成机制的意见》，明确以竞争性方式形成电量电价，将容量电价纳入输配电价回收，同时强化与电力市场建设发展的衔接，逐步推动抽水蓄能电站进入市场，着力提升电价形成机制的科学性、操作性和有效性，充分发挥电价信号作用。
这份文件让抽水蓄能发展的最大制约因素终于得以解决。
从未来配套政策看，此次《征求意见稿》提出，投资1.8亿千瓦抽水蓄能装机后，到2035年将提高全国平均输配电价1.3分/千瓦时，这解了抽水蓄能燃眉之急。
但是1.3分/千瓦时无法从根本上解决抽水蓄能的盈利性问题。
所以国家发改委在5月份的文件中已经提出，要建立电网侧独立储能电站容量电价机制，将储能的容量价值显性化，对于形成储能行业成熟的商业模式意义重大，对于提升电力供应充裕度也有非常重大的作用。
我们预计后续围绕抽水蓄能、新型储能的配套政策还将陆续发布。
一个接近2万亿元的抽水蓄能市场空间正在打开，并且远超市场预期。